Strategi pelbagai aset:

Pendapatan terpelbagai pelbagai aset global

Suatu strategi yang menyasarkan pulangan pendapatan, pertumbuhan modal dan ketidaktentuan yang terurus

Bagaimana anda memperoleh pendapatan dan menguruskan turun naik dalam persekitaran dengan kadar faedah rendah

Ketahui lebih lanjut

Bagaimana untuk mewujudkan pendapatan stabil dan mendorong prestasi melalui pelaburan strategi pelbagai aset

Ketahui lebih lanjut

Apakah ciri-ciri khusus yang strategi ini ada?

Ketahui lebih lanjut

Bagaimana anda memperoleh pendapatan dan menguruskan turun naik dalam persekitaran dengan kadar faedah rendah

Kami percaya persekitaran kadar faedah global akan memasuki tahap yang lebih rendah untuk tempoh yang lebih lama dalam jangka masa 3-5 tahun akan datang. Pada masa yang sama, peratusan sekuriti dengan kadar hasil negatif yang semakin meningkat di seluruh dunia menyebabkan para pelabur berusaha untuk mencari hasil.

Untuk memperoleh pendapatan pada masa ini, kelas aset yang berorientasikan pendapatan seperti sekuriti yang menghasilkan/menjana pendapatan yang lebih tinggi akan terus mendapat sambutan yang baik.

Bahagian pertumbuhan pasaran pendapatan tetap global adalah pada kadar hasil negatif (bertrilion dolar AS) ¹

Apabila ketidaktentuan meningkat melalui kitaran pasaran semula jadi, ujian kami menunjukkan strategi opsyen² boleh membantu menguruskan ketidaktentuan dan pengeluaran (lihat jadual di bawah).

Menurut prestasi lampau (Julai 1986 - Mei 2019), strategi opsyen boleh membantu portfolio mengurangkan ketidaktentuan dalam semua kitaran pasaran ³

Bukti lanjut semasa krisis kewangan global 2008-2009 juga menunjukkan portfolio ekuiti standard (diwakili oleh indeks S& 500 tanpa strategi opsyen) mempunyai pengeluaran yang lebih tinggi daripada portfolio dengan strategi opsyen (diwakili oleh Indeks CBOE S& BuyWrite Index dan Indeks PutWrite).

Kami percaya strategi opsyen lazim mengatasi prestasi pasaran ekuiti generik dalam jangka masa panjang. Ini adalah kerana premium daripada opsyen harus menyediakan penimbal yang sebahagiannya mengimbangi pengeluaran daripada pegangan ekuiti.

Bagaimana untuk mewujudkan pendapatan stabil dan mendorong prestasi melalui pelaburan strategi aset pelbagai aset

Apabila para pelabur mencari hasil yang lebih tinggi dalam portfolio mereka, ramai yang beralih dari aset tradisional kepada bukan pendapatan tradisional – sekuriti pilihan, amanah pelaburan hartanah (real estate investment trust atau REITs) dan strategi opsyen ekuiti - untuk hasilnya yang agak tinggi dan korelasi yang rendah kepada aset lain.

Penyelesaian peruntukan pelbagai aset (campuran bon dan ekuiti) bertujuan untuk membantu pelabur mewujudkan pendapatan yang agak stabil serta menyediakan kelebihan penurunan tertimbal dalam tempoh ketika pasaran berada di bawah tekanan.

Kelas aset tradisional dan bukan tradisional

Apakah ciri-ciri khusus yang strategi ini ada?

Strategi opsyen bertujuan untuk menghasilkan premium dan membantu pengurusan pengeluaran untuk profil perolehan penurunan yang lebih baik.

Strategi pelaburan dapat memperoleh prestasi cemerlang saham tertentu dalam lengan ekuiti bagi pegangan ekuiti dengan menjual panggilan serta menggunakan indeks sektor dan negara, dan bukan pada sekuriti tunggal.

Korelasi opsyen dan kelas aset tradisional lain⁴

Ketahui lebih lanjut:

Muat turun brosur dana

Sources:

1. Bloomberg, pada 29 Februari 2020.

2. Terdapat banyak strategi opsyen sedia ada yang bertujuan untuk mengehadkan risiko dan memaksimumkan pulangan.

3. Catatan: Pengeluaran maksimum adalah kemerosotan pada tahap yang paling tinggi hingga ke peringkat terendah untuk pelaburan dalam tempoh tertentu sebelum mencecah puncak baharu. Pengeluaran maksimum adalah penunjuk risiko penurunan dalam tempoh masa tertentu. Sumber: Bloomberg, CBOE, S&P. Data dari Julai 1986 hingga Mei 2019. Ia adalah tidak mungkin untuk melabur terus ke dalam suatu indeks. Tiada strategi pelaburan atau teknik pengurusan risiko boleh menjamin pulangan atau menghapuskan risiko dalam mana-mana persekitaran pasaran.

4. Bloomberg. Koefisien korelasi dikira berdasarkan prestasi mingguan dari Oktober 2009 to Oktober 2019. Korelasi adalah antara +1 (korelasi positif sempurna) hingga -1 (korelasi negatif sempurna). Korelasi relatif rendah merujuk kepada koefisien korelasi sama dengan atau lebih kecil daripada 0.5, korelasi sederhana antara 0.5 dan 0.75 (inklusif), dan korelasi yang agak tinggi melebihi 0.75. Indeks wakil bagi setiap kelas aset: REIT Global merujuk kepada Indeks REIT FTSE Nareit Global; Sekuriti yang dipilih merujuk kepada Indeks Sekuriti ICE BofAML US All Cap; Strategi opsyen ekuiti merujuk kepada 50% Indeks CBOE S & P 500 BuyWrite dan 50% Indeks CBOE S&P 500 PutWrite; Bon korporat gred pelaburan merujuk kepada Indeks Bon Korporat Gred Pelaburan Global Barclays Bloomberg; Bon korporat dengan hasil yang tinggi merujuk kepada Indeks Korporat dengan Hasil yang Tinggi Bloomberg Barclays Global; Bon Pasaran Baru Muncul merujuk kepada Indeks JPMorgan EMBI; Ekuiti Global merujuk kepada Indeks Dunia MSCI AC.

Penafian

Maklumat di atas belum diteliti oleh SC dan tertakluk kepada amaran, penafian, kelayakan atau terma dan syarat yang dinyatakan di sini. Pelabur dinasihatkan untuk membaca dan memahami kandungan Prospektus Induk bertarikh 1 Disember 2018, Prospektus Induk Tambahan Pertama bertarikh 1 April 2019; Prospektus Dana Manulife Asia Total Return Bond bertarikh 18 Februari 2019; Prospektus Dana Manulife Shariah Global REIT bertarikh 12 Mac2019 dan Prospektus Tambahan Pertamanya bertarikh 12 Mac 2019; Memorandum Maklumat Dana Manulife SGD Income bertarikh 11 Februari 2020; Memorandum Maklumat Dana Manulife Global Multi-Asset Diversified Income Fund bertarikh 3 Februari 2020 dan semua Lembaran Maklumat Penting Produk masing-masing (secara bersama dinamakan “Dokumen Tawaran”) yang boleh didapati di pejabat kami, sebelum melabur. Dokumen Penawaran telah didaftarkan dengan Suruhanjaya Sekuriti Malaysia (SC), namun pendaftaran dengan SC tidak berjumlah atau menunjukkan bahawa SC telah mengesyorkan atau mengesahkan produk tersebut. Pelabur menghadapi risiko apabila melabur dalam dana unit amanah; dana borong dan/atau Skim Persaraan Swasta. Antara risiko yang berkaitan dengan pelaburan dalam dana unit amanah; dana borong dan/atau Skim Persaraan Swasta ialah risiko turun naik kadar faedah, risiko pertukaran asing atau mata wang, risiko negara, risiko politik, risiko kredit, risiko ketidakpatuhan, risiko pihak yang berurus niaga, risiko pengurus dana sasaran, risiko kecairan dan risiko kadar faedah. Untuk maklumat lanjut tentang profil risiko bagi semua dana, sila rujuk kepada bahagian Faktor Risiko dalam Dokumen Tawaran.Harga unit dan pengagihan pendapatan mungkin turun dan juga naik. Pelabur harus mempertimbangkan yuran dan caj terbabit. Pelabur dinasihatkan untuk melakukan penilaian risiko sendiri dan berunding dengan penasihat profesional sekiranya ragu-ragu mengenai tindakan yang akan diambil. Anda dinasihatkan untuk tidak hanya bergantung pada penilaian atau kedudukan yang dinyatakan di sini dalam membuat keputusan pelaburan. Penilaian atau kedudukan yang dinyatakan di sini adalah terkini; perkara yang sama mungkin akan berubah pada masa akan dating Prestasi masa lepas

bukan petunjuk prestasi masa depan.

Manulife Investment Management (M) Berhad (Dahulu dikenali sebagai Manulife Asset Management Services Berhad) No Pendaftaran: 200801033087 (834424-U) (selanjutnya dirujuk sebagai "Manulife IM (Malaysia)") adalah sebuah subsidiari milik penuh Manulife Holdings Berhad dan memiliki Lesen Perkhidmatan Pasaran Modal bagi pengurusan dana, berurusan dalam sekuriti yang terhad kepada amanah saham, skim persaraan swasta dan perancangan kewangan di bawah Akta Pasaran Modal dan Perkhidmatan 2007. Manulife IM (Malaysia) beroperasi di bawah jenama Manulife Investment Management yang merupakan bahagian pengurusan kekayaan dan aset global Manulife Financial Corporation. Maklumat yang dipaparkan di sini bertujuan untuk penggunaan eksklusif penerima yang dibenarkan untuk menerimanya berdasarkan undang-undang dan peraturan terpakai di bidang kuasa yang berkaitan. Maklumat tertentu dalam siaran ini mungkin mengandungi unjuran atau kenyataan yang berpandangan ke hadapan mengenai peristiwa akan datang, sasaran, disiplin pengurusan, anggaran atau trend perkembangan lain dalam pasaran kewangan. Tidak ada jaminan bahawa kejadian sedemikian akan berlaku, dan hasil sebenar mungkin jauh berbeza dari apa yang terkandung di sini.

Maklumat yang terkandung di sini telah diperoleh dan/atau berasal dari sumber yang dianggap boleh dipercayai, Manulife IM (Malaysia) tidak membuat pernyataan mengenai ketepatan atau kelengkapannya dan dengan jelas menafikan sebarang liabiliti untuk apa-apa kerugian yang timbul dari atau bergantung pada keseluruhan atau mana-mana bahagian maklumat ini atau mana-mana maklumat yang terkandung dalam laman web pihak ketiga yang dipaut dengan siaran ini. Manulife IM (Malaysia) atau sekutunya, mahupun mana-mana pengarah, pegawai atau pekerja mereka tidak akan menanggung sebarang liabiliti atau tanggungjawab untuk apa-apa kerugian atau ganti rugi secara langsung atau tidak langsung, atau apa-apa akibat yang dialami oleh mana-mana individu yang bertindak atau tidak bertindak atas kebergantungan kepada maklumat yang terkandung di sini. Pelaburan melibatkan risiko, termasuk potensi kehilangan jumlah pokok. Pelabur harus bergantung pada penilaian mereka sendiri untuk menilai kelebihan dan risiko pelaburan. Dalam mempertimbangkan pelaburan atau maklumat yang diberikan, pelabur yang ragu-ragu untuk mengambil tindakan yang sepatutnya harus berunding dengan penasihat profesional mereka. Maklumat yang disediakan di sini adalah untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak boleh ditafsirkan sebagai dan tidak boleh menjadi sebahagian daripada tawaran atau permintaan untuk membeli atau menjual dana amanah saham/ dana borong/skim persaraan swasta. Maklumat yang terkandung di sini boleh berubah tanpa pemberitahuan terlebih dahulu dan tidak boleh dihasilkan semula, diedarkan atau diterbitkan oleh mana-mana penerima untuk apa-apa tujuan pun.